俗传八仙之一的吕洞宾，号纯阳子，相传为唐京兆人。会昌中，两举进士不第，浪游江湖，随汉钟离权授于丹诀，点度成仙。他曾隐居终南山修行，后云游各地。关于他的传说中，除江淮斩蛟，岳阳弄鹤，客店醉酒等，还有戏牡丹花仙之说。
相传，吕洞宾云游天下，来到山色奇秀，九峰回环，号称金庭洞天的桐柏山，发现大地抖动，房屋倒塌，九峰欲崩。他定睛一看，原来是一只穿山甲在作怪。
吕洞宾气恼之下，迅速召集各路山神，共商擒拿穿山甲拯救百姓的大计。众山神纷纷说：“此怪有五千年的道行，炼就了翻山倒海之术，我们敌它不过，望大仙禀告玉帝，速派天兵天将捉拿此怪，拯救百姓，保护山林。”
吕洞宾嘿嘿一笑说：“一个小小的穿山甲作怪，不必惊动天兵天将，我一个人就可以治服它了。”众山神一齐称谢而去。
众山神走后，吕洞宾暗想：“此怪妖术厉害，我怎能降服了它？也是我一时说出大话，如若不把此妖镇住，众山神岂不讥笑于我！这”
吕洞宾正在沉思之际，太白金星对吕洞宾说：“要想降服穿山甲，非用定山神针不可。这神针乃王母娘娘头上一根玉簪，若能借得，便可马到成功。”吕洞宾说：“那怎么能行啊，玉簪本是王母娘娘心爱之物，恐怕谁也借不出来。”太白金星道：“此事并不难。王母娘娘身边有一名贴身侍女——牡丹仙子，她早有思凡之意，你若能打动她的心，此事定能办妥。”
次日，王母娘娘在西天瑶台举行蟠桃盛会，请各路大仙赴宴。吕洞宾和太白金星驾起样云，同赴蟠桃会。
蟠桃会上，琴声悠扬，舞姿翩翩。各路大仙畅怀痛饮。酒过三巡，菜上五道，王母娘娘就命侍女牡丹仙子给各路大仙斟酒。当牡丹仙子给吕洞宾斟酒时，太白金星用胳膊将吕洞宾碰了一下。吕洞宾心知此意，于是趁接酒杯之机，将牡丹仙子的手轻轻地捏了一下，牡丹仙子心一动，不觉脸上一红，低着头退了下去。
过了一会，王母娘娘又命牡丹仙子向大仙赐赠蟠桃。牡丹仙子迟迟疑疑地来到吕洞宾面前。大白金星用脚尖踢踢吕洞宾，吕洞宾就在取蟠 桃时，将桃盘重重地往下一按，牡丹仙子手腕一软，羞得面如桃花。她低着头，顺后门向瑶池边急急走去。吕洞宾紧跟而去。
牡丹仙子径直走到瑶池边，两眼凝视着池边开放的牡丹花沉思起来。吕洞宾悄悄地站在牡丹仙子背后，轻声说：“牡丹仙子，你在赏花吗？”
牡丹仙子回头一看，见是吕洞宾，急忙拂袖掩面说：“你，你可知晓仙规？”
吕洞宾嘿嘿一笑，说：“我不但知晓仙规，而且还能看透你的心思。”